Mereka mungkin saja dinamakan "hotdog" jika ditemukan di Amerika Serikat. Namun, sekitar lima abad yang lalu, orang Jepang mencetuskan nama yang jauh lebih elegan. Sekarang, para trader di seluruh dunia menggunakan Japanese candlestick (kandil Jepang) untuk melakukan analisis pasar.
Sinyal pasar yang unik dan kemudahan visual yang ditawarkan oleh Japanese candlestick adalah alasan utama mengapa para trader lebih memilihnya untuk analisis pasar. Jika Anda ingin mempelajari rahasia di balik candlestick chart (grafik lilin) dan memprediksi tanda-tanda reversal (pembalikan arah) dengan menemukan candlestick pattern (pola kandil), materi ini sangat cocok untuk Anda.
Setelah menyelesaikan materi ini, Anda akan dapat:
-
Menguasai tipe-tipe candlestick utama;
-
Mengenali candlestick pattern dan menginterpretasikan maknanya;
-
Mempelajari strategi trading yang efektif menggunakan candlestick pattern.
Mari ambil langkah pertama Anda dalam memahami keahlian dan pengetahuan yang diciptakan oleh para sensei Jepang!
Apa itu Candlestick?
Japanese candlestick adalah elemen inti dari sebuah candlestick chart. Satu candlestick tunggal menunjukkan dinamika pergerakan harga selama periode tertentu.
Coba buka timeframe mingguan (Weekly). Satu candlestick di sana akan menunjukkan perubahan harga selama 1 minggu. Jadi, ia merepresentasikan bagaimana pasar bergerak dari hari Senin hingga Jumat. Sekarang, buka grafik 5 menit (M5). Apakah Anda melihat candlestick yang bergerak naik dan turun? Pada grafik ini, satu candlestick mendemonstrasikan perubahan harga yang terjadi hanya dalam waktu 5 menit.
Sebuah candlestick tunggal terdiri dari tiga bagian utama:
-
Real body (Badan utama) – bagian tebal dari sebuah candlestick. Ini adalah area di antara harga pembukaan (open) dan harga penutupan (close).
-
Upper shadow (Sumbu atas/ekor) – garis vertikal di atas real body. Ini menunjukkan harga tertinggi (high) pada sesi tersebut.
-
Lower shadow (Sumbu bawah/ekor) – garis vertikal di bawah real body. Ini menunjukkan harga terendah (low) pada sesi tersebut.
Jika harga naik selama periode tersebut, candle biasanya berwarna putih atau hijau. Dalam hal ini, harga open berada di bagian bawah badan, dan harga close berada di bagian atas. Candlestick ini disebut bullish.
Jika harga turun selama periode tersebut, candle biasanya berwarna hitam atau merah. Dalam hal ini, harga open berada di bagian atas badan, dan harga close berada di bagian bawah. Tipe candlestick ini dinamakan bearish.
"Di internet, saya melihat banyak sekali candlestick chart. Anehnya, warnanya berbeda-beda. Kadang saya menemukan candlestick hitam dan putih, di lain waktu hijau dan merah. Apakah warna candlestick itu benar-benar penting?"
Sejujurnya, tidak masalah bagaimana Anda mengatur desain grafik Anda. Namun, Anda harus menentukan dua warna pokok untuk membedakan candlestick bullish dan bearish. Di FBS, kami menggunakan warna hijau untuk candlestick bullish dan merah untuk candlestick bearish.
Candlestick Chart
Meskipun candlestick chart dan saudara Amerikanya—bar chart (grafik batang)—memiliki kemiripan karena menggunakan data yang sama, keduanya tetaplah berbeda. Coba perhatikan gambar di bawah ini, di mana kami menempatkan bar chart (di sebelah kiri) dan candlestick chart (di sebelah kanan).
Sebuah candlestick chart jauh lebih informatif dibandingkan bar chart. Lihat sendiri buktinya: real body dari candlestick memberi kita representasi visual dari situasi pasar. Jika badan candlestick panjang, itu menunjukkan sesi perdagangan yang sangat aktif. Sebaliknya, candlestick dengan badan kecil memberikan sinyal bahwa pasar sedang tenang. Kita harus sangat memperhatikan bentuk badan candlestick serta ukuran shadow (sumbu)-nya, karena hal-hal tersebut dapat mengungkap semua rahasia yang tersembunyi di balik gambaran pasar.
"Saya masih merasa tidak ada banyak perbedaan antara bar chart dan candlestick chart. Bisakah Anda memberikan contoh yang lebih jelas tentang keunggulan candlestick chart dibandingkan bar chart?"
Mari kita amati grafik Weekly untuk pair EURUSD. Kami telah menandai periode horizontal consolidation (konsolidasi mendatar) di dalam sebuah kotak persegi panjang. Dengan bar chart, hampir mustahil untuk melihat dengan jelas seperti apa bentuk formasi di dalam kotak tersebut. Sebaliknya, candlestick chart memberikan gambaran yang sangat gamblang. Kita bisa melihat bahwa ada lebih banyak candlestick hijau dibandingkan candlestick merah di dalam pola tersebut. Dengan kuantitas candlestick hijau sebanyak itu di dalam pola konsolidasi, kita mendapatkan konfirmasi tambahan adanya momentum upside (kenaikan) lebih lanjut.
Di bagian selanjutnya dari materi ini, kita akan mengamati tipe-tipe candlestick utama dan mencari tahu informasi apa yang bisa mereka sampaikan kepada kita tentang pergerakan harga.
Tipe-Tipe Candlestick
Seperti yang telah disebutkan di atas, bentuk dan ukuran candlestick dapat menceritakan banyak hal tentang sifat price action. Para trader dan investor mengklasifikasikan beberapa tipe utama candlestick yang memiliki fitur uniknya masing-masing. Jangan khawatir, tipe-tipe ini sangat mudah untuk dikenali!
Shaven Head dan Shaven Bottom
Jika sebuah candlestick tidak memiliki ekor atas, trader menyebutnya sebagai candlestick "shaven head" (kepala plontos). Tipe ini cenderung menunjukkan dinamika bearish di pasar.
Sebaliknya, sebuah candlestick tanpa lower shadow (sumbu bawah) dikenal sebagai "shaven bottom" (dasar rata). Tipe candlestick ini mendemonstrasikan bahwa pihak pembeli (buyer) terus memberikan tekanan.
Anda dapat melihat contoh dari pola-pola ini pada gambar di bawah.
Spinning Tops
Sebuah candlestick dengan real body yang kecil serta upper dan lower shadow yang panjang disebut "spinning top". Spinning top adalah sinyal ketidakpastian pasar (indecision): baik bulls (pembeli) maupun bears (penjual) sama-sama aktif, namun tidak ada pihak yang berhasil mengambil alih kendali pasar.
Setelah kenaikan harga yang panjang atau munculnya sebuah candlestick bullish yang panjang, sebuah spinning top mengindikasikan melemahnya kekuatan pembeli dan adanya potensi perubahan atau jeda pada suatu tren.
Sebaliknya, setelah penurunan yang panjang atau munculnya sebuah candlestick bearish yang panjang, sebuah spinning top mengindikasikan melemahnya kekuatan penjual dan potensi perubahan atau jeda pada suatu tren.
Pada grafik H4 saham IBM, beberapa spinning top mengindikasikan terjadinya perubahan arah pasar.
Marubozu
Sekarang, bayangkan jika sebuah candlestick memiliki badan yang sangat tebal tanpa upper maupun lower shadow sama sekali. Candlestick ini memiliki nama yang sangat kental dengan nuansa Jepang—Marubozu.
-
Marubozu bullish terbentuk ketika harga open sama dengan harga terendahnya, dan harga close sama dengan harga tertingginya. Ini menunjukkan bahwa pihak pembeli memegang kendali penuh atas price action selama keseluruhan periode.
-
Marubozu bearish terbentuk ketika harga open sama dengan harga tertingginya, dan harga close sama dengan harga terendahnya. Ini menunjukkan bahwa pihak penjual yang memegang kendali penuh atas price action.
Pada grafik M30 untuk saham WPP, dua candlestick Marubozu mendemonstrasikan kekuatan dari tren bullish.
Candlestick dengan Sumbu Pendek (Short Shadows)
Salah satu tipe candlestick yang paling umum dijumpai adalah candlestick dengan sumbu yang pendek. Candlestick tipe ini mengindikasikan bahwa sebagian besar aktivitas trading tertahan dan berkonsentrasi di dekat level harga open dan close.
Pada grafik harian (Daily) EURUSD di bawah ini, jajaran candlestick bersumbu pendek membentuk sebuah uptrend (tren naik).
Candlestick dengan Sumbu Atas yang Panjang (Long Upper Shadow)
Candlestick dengan upper shadow yang panjang dan lower shadow yang pendek mengindikasikan bahwa pembeli sempat mendominasi selama sesi tersebut, tetapi penjual akhirnya berhasil menarik harga turun dari level tertingginya menjelang akhir periode. Candlestick semacam ini biasanya diikuti oleh penurunan harga.
Candlestick dengan Sumbu Bawah yang Panjang (Long Lower Shadow)
Sebaliknya, candlestick dengan lower shadow yang panjang menunjukkan bahwa penjual sempat mendominasi selama sesi tersebut, tetapi harga berhasil ditutup lebih tinggi. Harga sering kali berbalik naik setelah munculnya candlestick seperti ini.
Pada grafik Daily EURUSD di bawah, kita dapat melihat contoh candlestick dengan lower dan upper shadow yang panjang.
Doji
Sebuah candlestick dengan real body yang sangat kecil (di mana harga open dan close hampir sama) disebut "doji". Jika candlestick ini terbentuk, itu berarti tidak ada bulls maupun bears yang mendominasi pasar. Kondisi pasar sedang diselimuti ketidakpastian.
Candlestick doji ini cukup tricky (menipu/rumit). Jika berdiri sendiri, ia tidak memberikan banyak informasi kepada kita. Namun, ia bisa menjadi indikator reversal yang sangat signifikan jika kondisi-kondisi tertentu di pasar terpenuhi.
"Oh, ini menarik! Tolong jelaskan, kapan Doji bisa dianggap sebagai sinyal reversal?"
Secara umum, candlestick doji akan valid menjadi candlestick reversal apabila kondisi-kondisi berikut terpenuhi:
-
Doji terbentuk setelah serangkaian candlestick bullish dengan badan panjang (selama fase uptrend), atau setelah serangkaian candlestick bearish dengan badan panjang (selama fase downtrend). Biasanya, ini menjadi sinyal melemahnya sebuah tren.
-
Candlestick yang muncul setelah doji mengonfirmasi terjadinya pembalikan arah (lihat materi “Pola Candlestick Reversal”).
-
Kondisi pasar sedang berada di area overbought (jenuh beli) atau oversold (jenuh jual).
Sebagai contoh, pada grafik M30 untuk AUDJPY, sebuah candlestick doji terbentuk dan mengindikasikan terjadinya bearish reversal.
Dalam literatur klasik yang membahas tentang candlestick, Anda dapat menemukan empat tipe doji. Mari kita amati bersama pada gambar di bawah ini.
-
Long-legged doji (Doji berkaki panjang) memiliki upper dan lower shadow yang panjangnya hampir sama, mencerminkan besarnya tingkat ketidakpastian (indecision) di pasar.
-
Dragonfly doji (Doji capung) adalah pola bullish reversal signifikan yang umumnya muncul di penghujung downtrend.
-
Gravestone doji (Doji batu nisan) adalah pola bearish reversal signifikan yang umumnya terbentuk di puncak uptrend.
-
Four-price doji (Doji empat harga) sangat jarang terjadi dan merepresentasikan ketidakpastian total dan menyeluruh dari para trader mengenai arah pergerakan pasar.
Dalam studi Barat pertama yang didedikasikan untuk membahas Japanese candlestick, Steve Nison mendefinisikan Northern doji (Doji utara) dan Southern doji (Doji selatan). Yang pertama merujuk pada doji selama downtrend, dan yang kedua adalah doji selama uptrend.
Candlestick doji bisa menjadi jauh lebih relevan apabila ia menjadi bagian dari candlestick pattern. Para trader Jepang telah mengklasifikasikan banyak sekali tipe candlestick pattern yang membantu mereka untuk memprediksi arah pergerakan pasar ke depannya.
Sekarang Anda sudah mengetahui tipe-tipe candlestick utama yang sering muncul di pasar. Mari kita ulas kembali pengetahuan Anda.
Ringkasan Materi
-
Candlestick adalah elemen penyusun candlestick chart. Sebuah candlestick terdiri dari upper dan lower shadow serta real body.
-
Candlestick membantu memprediksi seberapa kuat tren saat ini, dapat berfungsi sebagai Support atau Resistance, serta memberikan sinyal potensi perubahan arah pasar.
-
Terdapat berbagai tipe candlestick: shaven head dan shaven bottom, spinning tops, candlestick dengan sumbu panjang dan pendek, Marubozu, serta doji.
-
Candlestick doji mengisyaratkan ketidakpastian (indecision) di pasar. Mereka sering kali menjadi bagian dari candlestick pattern yang mensinyalkan potensi perubahan arah tren.
Selanjutnya Pada materi berikutnya, kita akan membahas pola-pola candlestick pattern paling populer secara mendetail. Tertarik untuk mempelajarinya? Tetap semangat belajar!
